SPAC, связанная с криптобиржей Kraken, завершила размещение акций на сумму $345 миллионов на Nasdaq. Эта специализированная компания по приобретениям ещё не объявила цель для слияния или поглощения, но теперь является новым публичным инструментом, связанным с американской криптовалютной биржей.
Основные детали IPO KRAKacquisition Corp
SPAC KRAKacquisition Corp осуществила первичное публичное размещение акций (IPO) с увеличенным объемом до $345 млн, разместив 34,5 миллиона единиц по цене $10 каждая. В сделку вошло полное использование опциона дополнительного распределения андеррайтера. Каждая единица состоит из одной обыкновенной акции класса А и одной четверти выкупаемого варранта с ценой исполнения $11,50 за акцию.
Торговля этими единицами началась на Nasdaq Global Market под тикером KRAQU в среду.
Характеристика SPAC и планы Kraken
KRAKacquisition создана как blank-check компания (SPAC), то есть публичная компания без операционной деятельности, которая привлекает капитал через IPO с целью последующего слияния или покупки.
На данный момент компания не определилась с объектом слияния и не ведет переговоров с потенциальными кандидатами, однако в первоначальной регистрации в SEC было указано, что основное внимание будет уделяться компаниям из экосистемы цифровых активов.
Этот шаг последовал за заявкой от 12 января, когда Kraken объявила о своей поддержке SPAC KRAKacquisition совместно с Tribe Capital и Natural Capital.
Контекст рынка и другие криптостарты на IPO
Kraken была основана в 2011 году и считается одной из старейших криптобирж США. В ноябре прошлого года компания подтвердила, что конфиденциально подала предварительный регистрационный документ в SEC, что свидетельствует о планах возможного IPO.
2025 год стал отмечен волной криптовалютных листингов. Некоторые цифровые компании готовятся к выходу на биржу в этом году.
Поставщик криптотехнических кошельков Ledger ведёт переговоры с Goldman Sachs, Jefferies и Barclays о возможном IPO, при котором оценка компании может превысить $4 миллиарда.
Компания Custodian Copper рассматривает возможность IPO после выхода конкурента BitGo на Нью-Йоркскую фондовую биржу. Copper обсуждает варианты с Deutsche Bank, Goldman Sachs и Citigroup.
Платформа для токенизации Securitize, выпускаемая через blank-check компанию с поддержкой Cantor Fitzgerald, сообщила о выручке $55,6 млн за девять месяцев, закончившихся в сентябре 2025 года, что на 841% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Мы наблюдаем рост активности криптокомпаний в подготовке к IPO через различные механизмы, включая SPAC. Kraken-backed SPAC показывает, что рынок продолжает искать новые пути развития и привлечения капитала, хотя конкретные цели для приобретений пока не объявлены.
